Ein Kreditrisikomodell für mittelständische Unternehmen bei stochastisch variierender Ümwelt

Die quantitative Analyse wirtschaftlicher Risiken ist ein zentraler Baustein der Finanzwirtschaft und speziell des Kreditgeschäftes. Aktuelle wirtschaftliche Entwicklungen demonstrieren die Bedeutung dieser Aufgabe aber auch ihre Komplexität. Dirk Bondzio präsentiert einen Ansatz, der besonders auf kleine und mittelständische Kreditnehmer abzielt und explizit strukturelle Veränderungen in der Wirtschaftslage berücksichtigt. Damit betrachtet er nicht nur zwei Problemfelder existierender Kreditrisikomodelle, sondern bewusst zwei große Themen der deutschen Kreditwirtschaft. Neben Methoden zur Bewertung individueller Kredite werden Copula-basierte Simulationsverfahren für Portfolien von Krediten entwickelt. Dabei wird konsequent neben einer präzisen mathematischen Darstellung das konkrete Vorgehen bei der praktischen Umsetzung gezeigt und in zahlreichen Beispielen vorgeführt. Dieses Buch ist damit sowohl für den interessierten Praktiker als auch für den Forschenden gleichermaßen interessant.